Os impactos da assimetria informacional no spread bancário
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Tipo
Dissertação
Data de publicação
2008-11-14
Periódico
Citações (Scopus)
Autores
Barbosa, Renato César Ottoni
Orientador
Marçal, Emerson Fernandes
Título da Revista
ISSN da Revista
Título de Volume
Membros da banca
Martin, Diógenes Manoel Leiva
Nishijima, Marislei
Nishijima, Marislei
Programa
Administração de Empresas
Resumo
Um grande esforço de pesquisa tem sido feito para avaliar quais seriam os determinantes de spread bancário. Utilizando indicadores de assimetria informacional construídos a partir da pesquisa do Banco Mundial Doing Business , investiga-se o papel que a assimetria de informação gera nos spreads bancários. Os resultados encontrados neste trabalho sugerem que a existência de um menor grau de assimetria informacional nos mercados de crédito reduz o spread bancário. Esta conclusão foi obtida a partir da análise de taxas de empréstimo prime. O efeito seria na casa de 2% a 4% de redução permanente no spread. Conjectura-se que maiores reduções poderiam ser obtidas para outras modalidades de crédito de maior risco. A relação foi obtida a partir de modelos econométricos de dados de painel com efeitos estáticos e parece ser robusta do ponto de vista estatístico. Contudo, novos estudos que trabalhem com uma amostra mais longa temporalmente devem ser feitos para confirmar esta relação, à medida que tais dados estejam disponíveis.
Descrição
Palavras-chave
assimetria informacional , spread bancário , dados em painel , informational asymmetry , banking spread , panel data
Assuntos Scopus
Citação
BARBOSA, Renato César Ottoni. Os impactos da assimetria informacional no spread bancário. 2008. 117 f. Dissertação (Mestrado em Administração) - Universidade Presbiteriana Mackenzie, São Paulo, 2008.